Evolutie van de netto
Risiconiveau
Rendementen sinds het begin van het jaar
Gelopen risico's :
Gemiddeld 5 jaarlijks
rendement
Aanbevolen minimale beleggingstermijn
Nettoactiva
Oprichtingsdatum
Beheerders
Alexis Albert is afgestudeerd aan het ESCP na een opleiding als werktuigbouwkundig ingenieur (INSA).
Na 14 jaar ervaring in de sector, voornamelijk als sell-side financieel analist in Parijs en Londen (Barclays Capital, Nomura, Natixis...), kwam hij in september 2017 bij DNCA Finance terecht als buy-side analist.
Sinds eind 2018 is hij medebeheerder van de Absolute Return fondsen DNCA Invest Miuri en DNCA Invest Venasquo.
Augustin Picquendar studeerde af aan het ESSCA (Ecole Supérieure des Sciences Commerciales) van Angers, behaalde een Master 2 Bank Financiën aan het SFAF (Société Française des Analystes Financiers) en een diploma als CIIA uitgereikt door de SFAF.
Na een eerste ervaring bij BNP Paribas, vervoegt hij DNCA Finance in januari 2008 als co-manager van het evolutieve assortiment.
Valérie behaalde in oktober 2020 een masterdiploma in financiën aan de universiteit van Paris II.
Na verschillende functies bij Barclays Wealth Management, Société Générale CIB en een stage in financiële analyse in het Europese team van Comgest, kwam ze in januari 2021 het SRI Euro Quality-team van DNCA versterken.
In het kort
Het compartiment wordt beheerd volgens verantwoorde en duurzame principes en promoot ecologische of sociale kenmerken in de zin van artikel 8 van de SFDR. Bijkomende informatie over de SRI-strategie is te vinden in het prospectus van het compartiment. De strategie van het compartiment kan omschreven worden als een absolute return strategie en is gebaseerd op fundamentele financiële analyse. Het compartiment belegt in aandelen uitgegeven door Europese emittenten (EER plus Zwitserland). De bruto aandelenblootstelling dat verbonden is aan de beleggingen van het compartiment (long- en shortposities) mag niet groter zijn dan 200 % van de nettoactiva van het compartiment. Met een nettoblootstelling die beperkt is tot +/- 30 % van de beheerde activa, is het compartiment niet in grote mate afhankelijk van de evolutie van de aandelenmarkten en hangt het rendement voornamelijk af van het vermogen van de vermogensbeheerder om aandelen te identificeren die beter kunnen presteren dan hun markt- of sectorindexen. Het compartiment kan het nettovermogen op elk moment beleggen in: - Europese aandelen (EER, Zwitserland en UK) of gelijkwaardige financiële instrumenten (zoals ETF's, futures, CFD's en/of DPS, enz.): 0 tot 100%; - Aandelen die zijn uitgegeven buiten de EER, Zwitserland en UK: maximaal 5%; - Aandelen met een totale beurswaarde van minder dan EUR 150 miljoen: maximaal 5%; - Gewone obligaties uit de eurozone, converteerbare of vergelijkbare obligaties, geldmarktin-strumenten of deposito's: 0% tot 100%; - Maximaal 10% in andere financiële instrumenten. Het compartiment mag tot 10% van de nettoactiva beleggen in aandelen en/of deelbewijzen in icbe's en/of alternatieve beleggingsfondsen. Het wisselkoersrisico mag niet meer bedragen dan 10% van de nettoactiva van het compartiment. Met het oog op het afdekken van of blootstellen aan een aandelen-of wisselkoersrisico, zonder daarbij te streven naar een te grote blootstelling, belegt het compartiment ook op de gereglementeerde markten voor futures op Europese indices (al dan niet in een DPS). Het compartiment is ook actief op valutamarkten om de beleggingen buiten de eurozone of in het Verenigd Koninkrijk, Zwitserland of Scandinavië af te dekken. Het compartiment wordt actief beheerd en gebruikt de benchmark om de prestatievergoeding te berekenen en zijn rendement mee te vergelijken. Dat betekent dat de beheermaatschappij beleggingsbeslissingen neemt om de beleggingsdoelstelling van het compartiment te realiseren. Het kan daarbij onder meer gaan om beslissingen over de effectenselectie en het algemene blootstellingsniveau aan de markt. De beheermaatschappij laat de posities in zijn portefeuille op geen enkele manier beperken door de benchmark. Het compartiment kan volledig of significant afwijken van de benchmark.
Welke doelstelling?
Het compartiment tracht, over de aanbevolen beleggingstermijn, een jaarlijks hoger rendement te realiseren dan de risicovrije rentevoet vertegenwoordigd door de €STR -rente. Daartoe probeert de beheermaatschappij een gemiddelde jaarlijkse volatiliteit tussen de 5% en 10% in normale marktomstandigheden te handhaven. Beleggers dienen zich ervan bewust te zijn dat het compartiment een discretionaire beheerstijl heeft en criteria op het gebied van milieu, maatschappij en governance (ESG) hanteert.
Welke verdeling?
Het compartiment kan het nettovermogen op elk moment beleggen in: - Europese aandelen (EER, Zwitserland en UK) of gelijkwaardige financiële instrumenten (zoals ETF's, futures, CFD's en/of DPS, enz.): 0 tot 100%; - Aandelen die zijn uitgegeven buiten de EER, Zwitserland en UK: maximaal 5%; - Aandelen met een totale beurswaarde van minder dan EUR 150 miljoen: maximaal 5%; - Gewone obligaties uit de eurozone, converteerbare of vergelijkbare obligaties, geldmarktinstrumenten of deposito's: 0% tot 100%; - Maximaal 10% in andere financiële instrumenten; Het compartiment mag tot 10% van het nettovermogen beleggen in aandelen en/of deelbewijzen in icbe's en/of alternatieve beleggingsfondsen. Het wisselkoersrisico mag niet meer bedragen dan 10% van het nettovermogen van het compartiment.
Voor welke belegger?
Alle beleggers en vooral beleggers die zich zonder koppeling aan een marktindex op de Europese aandelenmarkten willen begeven. Het Compartiment richt zich op beleggers die de blootstelling aan alle risico's die in het risicoprofiel van het Compartiment zijn opgenomen accepteren.
Welke kenmerken?
Munteenheid : EUR
Benchmark : €STR
Beheerkosten : 0,01%
Maximale omzettingskosten : 1%
Onbepaald : Onbekend
Valorisatiefrequentie : Dagelijks
Juridische natuur van het fonds : Compartiment van de bevek naar Luxemburgs recht
Land van vestiging : LU
Minimum investeringswaarde :
200000€ (Deelbewijs I)
Nietigheid (Deelbewijs ID)
Minimum investeringen van deelbewijs/aandeel :
Geen (Deelbewijs I, Deelbewijs ID)
Instapvergoeding : 2% max
Prestatievergoedingen : Stemt overeen met 20% van het positieve rendement (na aftrek van alle kosten) in vergelijking met de index €STR
Welke fiscaliteit?
Informatie met betrekking tot de roerende voorheffing:
- Met betrekking tot de distributiedeelbewijzen, belastingvoet van 30% over de uitgekeerde dividenden
- Met betrekking tot de kapitalisatiedeelbewijzen van de fondsen die meer dan 25% (10% voor de deelbewijzen verworven sinds 1 januari 2018) van hun netto activa beleggen in schuldvorderingen: belasting van 30 % op de inkomsten die rechtstreeks of onrechtstreeks voortkomen uit het rendement van de schuldvorderingen
Wettelijke mededelingen
DNCA Investments is een merknaam van DNCA Finance.
De informatie in dit document en in het bijzonder de cijfers die erin voorkomen, zijn onderhevig aan schommelingen en onvoorziene ontwikkelingen op de markten en er kan geen enkele garantie worden gegeven wat hun toekomstige evolutie betreft. Prestaties uit het verleden vormen geen garantie voor toekomstige prestaties, deze zijn niet constant.
Informatie betreffende de roerende voorheffing:
–voor de distributiedeelbewijzen: belasting van 30 % op de uitgekeerde dividenden,
–voor de kapitalisatiedeelbewijzen van compartimenten die meer dan 25% (10% voor de deelbewijzen verworven sinds 1 januari 2018) van hun netto activa beleggen in schuldvorderingen: belasting van 30 % op de inkomsten die rechtstreeks of onrechtstreeks voortkomen uit het rendement van de schuldvorderingen.
Publicatie van informatie inzake duurzaamheid
DNCA Invest Miuri bevordert milieu- en sociale kenmerken; het heeft duurzaam beleggen niet als hoofddoel, maar is van plan ten minste 0% van zijn activa te beleggen in beleggingen die als duurzaam worden beschouwd.
Het fonds streeft naar een jaarlijks rendement dat hoger is dan het risicovrije percentage van €STR gedurende de aanbevolen beleggingsperiode. Om dit te bereiken zal het team van de beheermaatschappij ernaar streven deze doelstelling te bereiken met een gemiddelde jaarlijkse volatiliteit tussen 5% en 10% onder normale marktomstandigheden, gedurende de gehele aanbevolen beleggingsperiode. De aandacht van de beleggers wordt gevestigd op het feit dat de beheersstijl discretionair is en milieu-, sociale en governancecriteria (ESG) omvat.
Het compartiment wordt beheerd volgens verantwoorde en duurzame principes en promoot ecologische of sociale kenmerken in de zin van artikel 8 van de SFDR. Bijkomende informatie over de SRI-strategie is te vinden in het prospectus van het compartiment. De strategie van het compartiment kan omschreven worden als een absolute return strategie en is gebaseerd op fundamentele financiële analyse. Het compartiment belegt in aandelen uitgegeven door Europese emittenten (EER plus Zwitserland). De bruto aandelenblootstelling dat verbonden is aan de beleggingen van het compartiment (long- en shortposities) mag niet groter zijn dan 200 % van de nettoactiva van het compartiment. Met een nettoblootstelling die beperkt is tot +/- 30 % van de beheerde activa, is het compartiment niet in grote mate afhankelijk van de evolutie van de aandelenmarkten en hangt het rendement voornamelijk af van het vermogen van de vermogensbeheerder om aandelen te identificeren die beter kunnen presteren dan hun markt- of sectorindexen.
Het compartiment kan het nettovermogen op elk moment beleggen in:
- Europese aandelen (EER, Zwitserland en UK) of gelijkwaardige financiële instrumenten (zoals ETF's, futures, CFD's en/of DPS, enz.): 0 tot 100%;
- Aandelen die zijn uitgegeven buiten de EER, Zwitserland en UK: maximaal 5%;
- Aandelen met een totale beurswaarde van minder dan EUR 150 miljoen: maximaal 5%;
- Gewone obligaties uit de eurozone, converteerbare of vergelijkbare obligaties, geldmarktin-strumenten of deposito's: 0% tot 100%;
- Maximaal 10% in andere financiële instrumenten.
Het compartiment mag tot 10% van de nettoactiva beleggen in aandelen en/of deelbewijzen in icbe's en/of alternatieve beleggingsfondsen. Het wisselkoersrisico mag niet meer bedragen dan 10% van de nettoactiva van het compartiment. Met het oog op het afdekken van of blootstellen aan een aandelen-of wisselkoersrisico, zonder daarbij te streven naar een te grote blootstelling, belegt het compartiment ook op de gereglementeerde markten voor futures op Europese indices (al dan niet in een DPS). Het compartiment is ook actief op valutamarkten om de beleggingen buiten de eurozone of in het Verenigd Koninkrijk, Zwitserland of Scandinavië af te dekken.
Het compartiment wordt actief beheerd en gebruikt de benchmark om de prestatievergoeding te berekenen en zijn rendement mee te vergelijken. Dat betekent dat de beheermaatschappij beleggingsbeslissingen neemt om de beleggingsdoelstelling van het compartiment te realiseren. Het kan daarbij onder meer gaan om beslissingen over de effectenselectie en het algemene blootstellingsniveau aan de markt. De beheermaatschappij laat de posities in zijn portefeuille op geen enkele manier beperken door de benchmark. Het compartiment kan volledig of significant afwijken van de benchmark.
Het fonds DNCA Invest Miuri past het beleid van DNCA Finance inzake het beheer van duurzaamheidsrisico's en negatieve effecten toe, evenals het uitsluitingsbeleid:
- Ondernemingen die betrokken zijn bij thermische kolen en onconventionele koolwaterstoffen
- Ondernemingen die betrokken zijn bij controversiële wapens
- Ondernemingen die de VN Global Compact principes ernstig schenden
Bron : DNCA Finance
De KID en het prospectus dienen voorafgaandelijk aan elke inschrijving te worden overgemaakt aan de inschrijver. De inschrijver wordt aanbevolen deze te lezen voor elke inschrijving. De nettoinventariswaarden zijn beschikbaar op de website van de Beama www.beama.be, op onze website www.dnca-investments.com, evenals bij onze bemiddelaar belast met de financiële dienstverlening in België: BNP Paribas, bijkantoor Brussel, Loxumstraat 25, 1000 Brussel. De contractuele informatie met betrekking tot het Compartiment opgenomen in deze publicatie is terug te vinden in het prospectus. De KID beschikbaar in het Nederlands en het Frans, het prospectus, het halfjaarlijks en jaarlijks beheerverslag, evenals de statuten van het compartiment in het Engels, zijn op eenvoudig verzoek kosteloos verkrijgbaar bij de beheermaatschappij (tel.: +352 27 62 13 07), kunnen geraadpleegd worden op de website www. dnca-investments.com en zijn beschikbaar bij onze bemiddelaar belast met de financiële dienstverlening in België: BNP Paribas, bijkantoor Brussel, Loxumstraat 25, 1000 Brussel.
Een samenvatting van uw rechten vindt u hier.
De beheermaatschappij kan te allen tijde besluiten de verkoop van een product te staken in elk van de landen waar het voor distributie aan het grote publiek is toegelaten, met inachtneming van de in het gastland geldende regelgeving.
Informatie over de vergoedingen, commissies of niet-geldelijke voordelen :
DNCA Finance wil haar cliënten (bestaande of potentiële) informeren dat DNCA Finance in het kader van haar fondsbeheeractiviteiten bepaalde commissies, vergoedingen of niet-geldelijke voordelen kan ontvangen van of betalen aan derden (bijv. introducerende makelaars, distributeurs, makelaars, vermogensbeheerders) in verband met de levering van beleggings- of aanvullende diensten. Op verzoek kan DNCA Finance haar cliënten aanvullende informatie verstrekken met betrekking tot deze vergoedingen, provisies of niet-geldelijke voordelen.
Informatie omtrent de roerende voorheffing :
Voor de deelbewijzen van het type kapitalisatie van de compartimenten die voor meer dan 25% (10% voor de deelbewijzen verworven sinds 1 januari 2018) van hun netto activa in vastrentende effecten beleggen: 30% verschuldigd op de gerealiseerde meerwaarde die rechtstreeks of onrechtstreeks voortkomt uit deze vastrentende effecten.
Claim :
Cliënten kunnen hun eventuele klachten schriftelijk richten aan de zetel van de vennootschap (1, place d’Armes, 1136 Luxemburg) of aan de Consumentenombudsdienst http://consumentenombudsdienst.be/.
Disclaimer: Dit commerciële document is een vereenvoudigde presentatie tool en is noch een inschrijving noch een beleggingsadvies. Het mag niet in zijn geheel of gedeeltelijk gereproduceerd, verspreid, noch gecommuniceerd worden zonder de voorafgaande toestemming van de beheersvennootschap. De toegang tot de voorgestelde diensten en producten kan onderworpen worden aan beperkingen tegen bepaalde personen of in bepaalde landen. De wetten van toepassing en de fiscale gevolgen zijn afhankelijk van ieders persoonlijke situatie. Voor volledige informatie over de strategische oriëntering, verwante risico’s en alle kosten, verzoeken wij u kennis te nemen van het prospectus, de KID en andere wettelijk verplichte informatie verkrijgbaar op onze website www.dnca-investments.com of kosteloos beschikbaar op eenvoudig verzoek op de hoofdzetel van de beheersvennootschap. Meer informatie over onze vermogensexpertise vindt u op onze website www.dnca-investments.com"
<p>Het Compartiment bevordert milieu- en sociale (ESG) kenmerken zoals omschreven in artikel 8 van de FRR-verordening.<br /> <br /> Duurzaamheidsrisico verwijst naar een gebeurtenis of omstandigheid op milieu-, sociaal of bestuurlijk gebied die, indien deze zich voordoet, een potentieel of feitelijk wezenlijk nadelig effect kan hebben op de waarde van de belegging van een Fonds. Duurzaamheidsrisico's kunnen een risico op zich vormen of andere risico's beïnvloeden en kunnen in belangrijke mate bijdragen tot risico's zoals marktrisico's, operationele risico's, liquiditeitsrisico's of tegenpartijrisico's. Duurzaamheidsrisico's kunnen een impact hebben op het langetermijnrendement voor beleggers. De beoordeling van duurzaamheidsrisico's is complex en kan gebaseerd zijn op milieu-, sociale of governancegegevens die moeilijk te verkrijgen zijn en onvolledig, geschat, verouderd of materieel onjuist zijn. Zelfs wanneer zij worden geïdentificeerd, is er geen garantie dat dergelijke gegevens naar behoren zullen worden beoordeeld. De gevolgen daarvan voor het ontstaan van duurzaamheidsrisico's kunnen velerlei zijn en variëren naar gelang van een specifiek risico, een specifieke regio of een specifieke activaklasse. Wanneer zich voor een actief een duurzaamheidsrisico voordoet, zal dit over het algemeen een negatieve impact en mogelijk een totaal waardeverlies hebben en bijgevolg een impact op de netto-inventariswaarde van het betrokken Compartiment.<br /> <br /> De benchmark is niet afgestemd op de milieu- en sociale kenmerken die door het Compartiment worden bevorderd.</p>